Projet de loi 13 : la Loi sur l’innovation financière : une occasion de jouer dans le bac à sable

06 mai 2022

Écrit par Jesse Fontaine, Ceilidh Hemmati, Matthew Riskin and Amy Verhoeff

Le 29 avril 2022, le projet de loi 13 a reçu la sanction royale, établissant la Loi sur l’innovation financière, SA 2022 c F-13 (FIA). Le projet de loi 13 entre en vigueur au jour de la proclamation. Les règlements visés par le projet de loi 13 n’ont pas été rendus publics pour le moment et des exigences supplémentaires pourraient être contenues dans ces règlements. La portée exacte de la FIA sera mieux connue et comprise une fois que les règlements auront été publiés.

La FIA créera un bac à sable réglementaire pour les sociétés de services financiers et de technologie financière, devenant un espace sûr pour les entreprises de tester des produits ou des services innovants avec une surveillance réglementaire réduite et permettant aux entreprises d’évaluer la valeur potentielle de nouveaux produits et services pour les consommateurs.

Avec la sanction royale du projet de loi 13, l’Alberta deviendra la première administration au Canada à établir un tel bac à sable réglementaire. Des initiatives similaires visant à encourager l’innovation dans le secteur financier ont vu le jour dans d’autres juridictions internationales, ce qui a conduit au développement de technologies telles que les jetons logiciels, l’authentification biométrique, les services d’interface de programmation d’applications (API), les technologies de registre distribué et les améliorations apportées aux applications mobiles. Le ministre des Finances a expliqué que les avantages du bac à sable réglementaire pour les Albertains seront doubles : premièrement, en augmentant la présence d’offres de produits novateurs aux Albertains; deuxièmement, stimuler la croissance du secteur financier de l’Alberta.

Exemptions proposées

La FIA permettra au ministre de délivrer un certificat d’acceptation aux entreprises agréées qui prévoit des exemptions limitées dans le temps à certaines lois et règlements pour une période de deux ans, qui peut être prolongée d’une année supplémentaire. Les entreprises qui participent au bac à sable peuvent être exemptées de certaines ou de toutes les exigences légales énoncées dans les lois suivantes :

1. la Loi sur les sociétés de prêt et de fiducie;
2. la Loi sur les coopératives de crédit;
3. la Loi sur les finances financières de l’ATB;
4. la Loi sur la protection du consommateur (sous réserve de l’approbation du ministre de Service Alberta);
5. la Loi sur la protection des renseignements personnels (sous réserve de l’approbation du Commissariat à l’information et à la protection de la vie privée); et
6. la Loi sur les consommateurs de produits et services financiers.

Des exemptions particulières dépendraient de la réparation demandée par le demandeur. De plus, la loi établira un pouvoir de réglementation qui permettrait à la FIA de s’appliquer à d’autres lois non énumérées ci-dessus.

Critères d’acceptation

Les critères d’acceptation du bac à sable réglementaire comprennent les conditions obligatoires suivantes.

1. Présence physique : Les demandeurs doivent maintenir une présence physique en Alberta en exploitant un bureau dans la province ou en employant des cadres supérieurs qui vivent en Alberta.
2. Services financiers : Les demandeurs doivent offrir des produits ou des services financiers.
3. Innovation : Les demandeurs doivent décrire comment chaque produit ou service admissible est nouveau et original, ou comment leur produit ou service est une nouvelle adaptation ou une amélioration matérielle d’un autre produit ou service. Aucune exemption ne sera accordée pour les produits ou services déjà offerts en Alberta par d’autres entreprises.
4. Plan d’affaires : Les demandeurs doivent présenter un plan d’affaires solide et viable qui comprend des détails sur la mise à l’essai du produit ou du service et des plans pour sortir du bac à sable réglementaire.

Pouvoir discrétionnaire du ministre

Le cadre de la FIA confère un degré élevé de discrétion au ministre, y compris le pouvoir discrétionnaire d’imposer des conditions ou des restrictions pour :

1. consulter un expert ou un vérificateur qualifié;
2. limiter le nombre de clients qui peuvent acheter le produit ou le service testé;
3. exiger un montant approprié de capital pour soutenir l’entreprise;
4. fournir une preuve de couverture d’assurance appropriée;
5. mettre en œuvre des exigences particulières en matière de sécurité financière ou de cautionnement pour atténuer les risques et les pertes;
6. mettre en œuvre des politiques et des procédures de gestion des risques; et
7. maintenir un mécanisme de traitement des plaintes des consommateurs qui permet aux consommateurs de résoudre leurs préoccupations.

Surveillance

Au-delà des limites de l’Alberta Business Corporations Act et de lois similaires, la FIA fournit différents processus et pouvoirs juridiques pour la surveillance, les infractions et les sanctions pour les entreprises opérant dans le bac à sable. Le ministre aura le pouvoir de nommer une personne pour examiner un participant au bac à sable ou ses partenaires corporatifs.

Le commissaire à l’information et à la protection de la vie privée est chargé d’émettre des exceptions en vertu de la Loi sur la protection des renseignements personnels. Dans de tels cas, le Commissariat à l’information et à la protection de la vie privée aura des pouvoirs semblables pour nommer un examinateur. Néanmoins, des mesures accrues de protection de la vie privée sont prévues pour protéger les consommateurs, comme l’obligation pour les clients de donner une autorisation expresse avant de divulguer des renseignements sur la protection de la vie privée à une société dans le bac à sable.

Infractions et sanctions pour les participants au bac à sable

Les pénalités prévues par la FI reflètent les dispositions d’autres lois sur le secteur financier, notamment la Loi sur les sociétés de prêts et de fiducie, la Loi sur les valeurs mobilières, la Loi sur les assurances et la Loi sur les coopératives de crédit.

À défaut de se conformer aux termes, conditions ou restrictions d’un certificat d’acceptation, la FIA ou ses règlements pourraient s’élever à une amende allant jusqu’à 100 000 $ pour une première condamnation et jusqu’à 200 000 $ pour chaque condamnation ultérieure.

Information du public

Une fois qu’un certificat d’acceptation est délivré à un participant au bac à sable ou modifié, le gouvernement de l’Alberta publiera les renseignements suivants en ligne :

1. le nom de chaque participant au bac à sable a délivré un certificat d’acceptation;
2. une description du bac à sable de produits ou de services que les participants offrent par l’entremise du bac à sable réglementaire;
3. une liste des exemptions réglementaires accordées à chaque participant au bac à sable;
4. les modalités, conditions ou restrictions imposées par le ministre à un participant au bac à sable;
5. la date d’expiration (y compris toute prolongation) du certificat d’acceptation de chaque participant; et
6. toute modification, révocation ou annulation d’un certificat d’acceptation.

Principaux points à retenir

• Les sociétés de services financiers et de technologie financière devraient suivre de près les progrès de cette législation et, au moment opportun, envisager de demander une exemption de bac à sable réglementaire pour tout produit ou service innovant, nouveau et original. On s’attend à ce que les applications sandbox ouvrent le ou vers le 1er juillet 2022. Avant cette date, les entreprises doivent s’assurer qu’elles connaissent bien les exigences en matière de demande, y compris l’exigence de présence physique de l’Alberta.
• Étant donné que les exigences en matière de déclaration en vertu de la FIA reflètent les exigences de la Business Corporations Act de l’Alberta, les sociétés de l’Alberta devraient examiner la pertinence de leurs dossiers d’entreprise avant de demander une exemption réglementaire du bac à sable.
• Ceux qui envisagent des exemptions devraient demander des conseils juridiques pour comprendre comment ces exemptions peuvent avoir une incidence sur leur entreprise et comment d’autres dispositions législatives demeurent applicables à leur entreprise.

Veuillez contacter l’un des auteurs ou un membre du Bennett Jones Fintech ou Groupes de services financiers pour plus d’informations sur les développements discutés dans cet article ou pour demander de l’aide pour préparer votre entreprise à capitaliser sur les opportunités présentées par ce projet de loi.

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